没有特别理解组合久期为什么要假设是平行移动。是不是这样理解：一个债券的现值是用不同期限的spot rate折现，MacDuration也是以此进行计算，有1年spot rate，2年，3年，如果不假设平行移动，每一个即期利率都变动不同幅度，那么计算ModDuration中的Δy就没法确定到底用哪一个？

为什么不是C

交易型金融资产的unrealised和realised的gain和loss都进入利润表吗？

为什么标准正态分布时小于等于3的概率就是这道题的均值减去三倍标准差？

老师，第八题，A和C还有什么区别吗？如果按照参与对象分析，C针对new和existing shareholder，也不能把C完全排除呀？

HighInventoryTurnover和低销售增长不应该会导致obsoleteInventory么？为什么B不对？

老师，这道题C选项我有疑问，我记得给企业进行估值的时候，计算自由现金流是需要减去资本支出的呀，就相当于是这里的fixed capital investment。

请问这里为什么不是相关系数为零时风险分散的效果最好呢

请问这里的相关系数为零时，投资组合的风险是不是最小呢

所以在forward市场里的dealer它所赚的钱只有在不违约，执行forward以后，看标的资产决定？forward市场里存不存在收取任何手续费的中间商？