请问老师，资产久期越长，利率对资产的敏感性越大？

老师这里写的均匀分布的期望错了吧，不是（b-a）/2，应该是(b+a)/2吧？

请问老师，如果是merton模型的话，算出来d=1.96的话，查表应该是查双尾（结果5%）还是单尾（结果2.5%）呢？

请问老师，这道题目A选项说PD的计算中用到了equity market的值，但是N(d2)在计算中并没有用到过equity的值呀，只用到了debt和公司总value，并没有equity呀？

为什么利差变小就会赚钱呢

这里表示t到t+△t的pd为什么是λ（t）△t而不是λ￣（△t）△t？

1.9 2.01 0.31都是什么意思

请问implied volatility for equity 不是都是左肥右瘦吗？为什么题目的结论可以反过来？

可以写一下这一步的推导过程吗

老师，为什么第⑥步s1是等于S1的期望减去surplus at risk呢？不明白，能否解释一下？