请问老师 题目4题给的题干是standard deviation, 这个不是样本标准差吗？不能往公式里带吧？因为公式是variance呀 就是rho. 这是两种值，我觉得这道题不应该选D吗？ 求赐教

为什么我怎么算都是0.0002

这题就是合成FRA的操作方式。 FRA2*5，代表的是在未来两个月是要锁定三个月的利率，也就是说我只要借三个月的钱就好了，这个题的意思是我先借未来5个月的钱，然后在最开始的两个月把这笔钱再投资出去，就相当于我在最初的这两个月是没有借钱的，这个题说的就是这个意思。

收到利息，是借出方，资金借出是怕利率下跌，利率上涨1个百分点，是可以多收到利息吧，这个不懂，请老师解释一下。

债券对冲在哪个知识点讲到的。感觉没看到过。 这个公式麻烦解释一下

这题最后解答怎么跟bullish bearlish 没关系啊？ 跟这个人看涨看跌没关系么

这题最后解答怎么跟bullish bearlish 没关系啊？ 跟这个人看涨看跌没关系么

老师为嘛这个不选c

老师是不是说到风险分析框架，这个框架就是指巴塞尔协议？那么这道题说风险因子的相互作用只能用在分散风险上而不能用在框架（巴塞尔协议）上？是这个意思吗？

为什么最后再次折现用1+6%/2 ？ 每一个上升或下降的价格都用利率折现过了啊？