请问老师 这道题一开始讲解的时候提到：callable bond =short call option+long bond.请问讲解提到这个有什么用？是干什么的？ 听了两遍视频也没理解。 这道题不就是含权债券用有效久期的问题吗？

愿假设一般怎么判断？原文其实没有给出明显的线索。还是一般来说原假设H0都是默认不显著区别于0？

老师，晚上好，书本上的这个说法不是十分明白，能解释一下吗😂

老师，这个delta对波动率微笑的关系，不是十分理解😂

老师，可否补充delta，rho的long put,short put 图？

老师，期权市场价是由什么来决定的呢？这个价格是从哪来的？

请问为什么要用4.27×根号7？

老师，你好~官方书VaR Mapping这一章里，General and Specific Risk这个知识点，上课的时候好像没讲过，然后自己看了几篇也没看明白，所以请教一下，这大概说了一个啥问题，然后和VaR Mapping又有啥关系？谢谢。

老师，这一题能否使用 求总的MD的方式去计算总的变化？

老师，通过1年的spot rate和2年的spot rate计算出的1到2年的forward rates，这个远期利率只是理论上的，还是到了那个时候，一定会是这个利率？假如是确定的，也就是现在就可以推算以后所有的远期利率，那么FRA岂不是可以已知S而自定义K了吗？