老师好，请问99%confidence interval 计算VaR为什么用的是2.33？99%对应的值不是2.56吗？因为是单尾吗

老师好，请问62题是不是可以这么理解：90% expected shortfall说明VaR=90%，即尾部风险占了10%。这10%的尾部风险里包含了95%的 no loss和5%的loss。ES求的是尾部风险的平均，即ES=0.5loss 0.5no loss。 如果是95% ES的话，10%是不是全是尾部风险，是18.5了？

模考二的第60题视频讲解好像漏了 想请老师讲解一下

这个最后三列相乘也不等于第四个答案啊？

老师我想问一下整个货币互换的过程 钱的流向是怎么走的呀，第18题第二行说用英镑换美元，结果答案是pay dollar receive sterling了 另外顺便问一下定型题里期货和远期哪个成本高 有的题目说期货高 因为每天结算+OTC有手续费 有些题目说远期更高因为是定制化产品

老师，这题选D的原因是这个是最重要的原因吗？

老师能再解释一下Margin/Loss spiral的区别吗？视频讲得不清楚

这题目我用N=12.094444可以直接算出答案为1089.1445请问为什么能这样直接算出clean price

21 question why is Ico and p2p have conflict?

模拟二第35题 b选项，老师在讲的时候，说没有提到，最后又说波动率不一致存在套利机会，在这里有点疑问，那b选项为什么不正确呢