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FRM问答
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老师说这里的price就是premium期权费,也是value,无法理解,请解释一下。 我认为:premium是我在0时刻购买期权支付的期权费,premium理解为price价格可以这么说。 但是value是价值,是执行期权获得的收益,假设欧式期权到期S>K这种情况下,那我的value就是S-K,也就是我获取的收益,也是图中分析的获益最大最小各种情况。但是这个收益并不等同于支取的期权费premium啊。
老师,call pv(k)=put S0.这里的的S0是现货股票。PV(k)中的K一定是卖出期权的执行价吗?不是买入期权的执行价吗? 还有the value of put is 1.06.这里说的是put option的期权费吗?
老师,这里的option价格上限为什么是 price today 而不是 未来某一时刻的股票价值的折现,即St* e**(-rt) ? 举个反例就是比如股票价格暴涨一万倍变成 10000 S0, 即便是折现的话,也肯定是的大于S0 的啊? 这个期权本事就是对市场波动率的一种保护,应该不能假设股价平稳运行的情况吧?
精品问答
- 不理解这里为什么Risk Chaampions & Business-Line Managers 负责monitor Operational Risk Function Operational Risk Committee 负责act 难道不应该是一线业务人员负责act,然后上一级负责monitor更贴切嘛
- 请问selection bias 与 self-selection bias 有什么区别?我看到一个老师回复的是:不同个体选择样本不同,这就是自选择偏差,是不同个体本身固有的差异。请问这里的不同个体是指不同的人吗?
- 这里的cash 中性是只需要CAPM中的benchmark=0?还是这个benchmark怎么样?什么叫阿尔法不会产生active cash position?CAPM中阿尔法并不在基准中啊?
- 最后一行的对比是啥意思,老师展开解释一下。增量收费和FRTB定义差异
- 欧几里得距离是干什么的?这个具体是什么内容,可以详细解释一下吗?是在哪一章的什么知识点?
- 老师,收益率的波动率(yield volatility)和基点波动率(basic volatility)能给讲一下么?尤其是前面的,后面的基点波动率我记得是公式dw前面的
- 这题没懂,涉及的知识点能给详细、系统的讲解一下吗
- 可以详细解释一下多德弗兰克法案是什么内容吗?具体是在哪一章什么知识点涉及的呢?














