老师，那个TREASURY INSTRUMENTS 的example，从2015.7.1到2005.7.1，这个期间的付利次数N才等于21吧，如果要计算2005.1.1的PV，那N应该等于22才算合理。还是说题目中的2005.4.1是bond存入的日期？

27 D 20times 0.05 =1 exception , where is 20 come from?

老师，为什么SML曲线上A 的系统性风险等于CML 曲线上A,B,C那条线的系统性风险？CML 曲线的系统性风险是指纵坐标吗？纵坐标不是收益率吗(E)

老师好，23题解题思路没太听懂，但是我是直接套用S-K≤C-P≤S-PV(K)做出来的，请问考试的时候是否可以直接套用公式，还是要像解题老师一样考虑这么多情况?

为什么54题的题意是vega<0，theta<0?

这里为什么不用第5个数值，1%的损失超过他也就是4个超过他，不应该是第五个吗

老师好(#^.^#) 如图，27题，问，如果正向计算的话，计算超过1个错误的概率，那是2个错误、3个错误一直到多少个错误？这个上限我不清楚。

老师，请问var和cost of liquidation的计算都是考虑单尾吗？为什么第七题中感觉VAR 是考虑单尾，但是cost of liquidation是考虑双尾？

请问期权和风险模型中，分析期权是在ITM还是OTMn时为什么不考虑是long还是short，统一认为call option的delta是0-1，另外麻烦再讲解下44题，视频是断的，谢谢

老师，我还是不大明白资产流动性风险和融资流动性风险之间的差别，流动性风险不是通常分为交易流动性风险和资金流动性风险吗？