bid-ask spread就是offer-bid吗

这个题在计算第二年的违约率的时候，为什么不把B等级转换到D等级在D等级时的违约的概率也加上？

为什么var值服从正态分布就可以算TEV了呢？market risk里面，如果一般用non parameters方法算的var不可以用是吗？

这道题不需要把证券的总价弄成一样的吗，然后再进行比较

C DS和C D O分别是什么内容，有什么区别，有什么特点可以详细解释一下吗？

老师，请问我勾画的那个公式是什么意思？还有计算EL是为什么用的是面值，不是市场价值？

OAS和Nominal spread，Z spread的含义和区别分别是什么可以详细解释一下吗？

Eulers theorem讲的是什么内容？欧拉定理又是什么？

国家风险里对于本币和外币违约的要求谁更低更高，有什么区别？

par rate和spot rate有什么区别前一个不是债券价格等于面值的息票利率吗？这个时候不就是零息率吗？零息率不就是即期利率吗？