Assuming the forward contract is currently fairly priced这句话表明了市场上远期合约价格是公允的，远期在期初价值为0，那为什么用当前的信息通过远期公式算出来的远期价格就等于现在远期的价值了呢？到底是什么意思啊没太懂啊老师

老师好，关于崩盘恐惧症的解释和讲义中不太一样，讲义说的是执行价格很低的时候，put的premium上升，和这道题解析中说的不太一样啊，请问怎么理解？

老师，我的思路是delta＜0，说明或者是short call或者是long put ，已知说only long position，所以选的D down的看跌期权，不知道为什么错

老师好，Beta比较大，为什么risk premium 就应该比较大？risk premium 是Rm-Rf ，还是Beta*(Rm-Rf）？谢谢

老师，一个大宗商品的远期是因为会有收益才需要一个零息债吗？T时刻的这个成本的公式是怎么来的呀？第二句话的T时刻预期现货价格的现值为什么不乘它的手收益呢，我看公式中会乘收益呀

training set和validation set 在第二门课哪里？好像翻几遍都没看到，能讲讲它们的公式吗？

第二项能解释的详细些么

请看图片

老师，我记得上课时候老师说过spread均值和标准差给的如果是百分比，而不是$值的话，是需要除以middle price再使用，这里不需要吗？

这里算出来的beta是beta s还是beta t?