为什么最后那个annual VAR乘以1.645,百分之95的置信区间对应的不是1.96吗，1.645怎么来的

关于VAR的最大最小是怎么表述的来着？

第一问求样本方差，不是应该除以（n-1）吗？

老师好，D选项我混淆了，之前说金融危机是long equity (short cds)，赚钱，但是因为相关系数上升，所以亏钱。和这个D选项的错路风险是一回事儿么？

老师，这里为什么是deterministic（划红线的部分）那个drift项不是a(t)吗？不是随时间变化的？

model3的第一个变式老师说在什么教育教学上常用？具体为什么

这题的B难道不是属于风险管理而不是弹性管理吗，D选项老师说不是由IT部门构成，但是它还有还有其他部门一起，感觉D没有问题呀

老师好，可以帮忙解释下题目要问的是什么吗？解释只看懂了两个客户经理的权重，做题时，也只到这一步，后面的就没思路了，主要是出题人思路没get

老师，这个D选项怎么理解呢？

老师，这个地方volatility surfaces 前面标黑点的这两句话怎么理解？