老师，这个Smith为什么适合指数3呢，他不喜欢小盘股，喜欢大盘股，可指数3的value系数为负数，还有market因子是什么

套利的过程可以在讲讲吗，不明白为什么借入的是brl，也不太明白最后的公式怎么推来的

account fee schedule里明明写的mutual fund要收1% 的费用，为什么原文里写 0 费用是对的

第一题严谨点说Asset端是不是还要加上vested的养老金和遗产的现值？考试中需要全部答上去吗？

请问为什么 V debt= V asset - call on asset呀

请问老师，实操过程中，这种债券交易的价格是以full price交易的吧？clean只是用来让你看到其中ai有多少的对不

老师，只有Covered bond资产池是动态的吗，CDO， non-mortgage ABS中的solar ABS也是对吗？

老师你好，为什么benefit和call option value是反向关系，benefit越高，不就说明定的FP越低吗，FP等同于执行价格X，如果x越低我可以更低的价格买入，不是call option value越高吗？

根据本页Debt to capital的讲解，我的提问是：官网习题-Question 25-为什么debt不包括accounts payable 和 other long term liabilities? debt的具体定义是？equity也包括common stock?

像第四问中的这种情况，礼物不影响独立客观性。但是如果是影响独立客观性的礼物，但是我作为雇主接受，需要向谁披露呢？