这道题如果用d/e的公式的话怎么算呢

我记得还道题，说的是有效市场下，信息即使没有公开也会反映在价格里

这个21题为啥用PB直接反推g不对呢

老师这里第三题，最终想借的EUR，先借HKD，再换成EUR。那不是应该pay HKD，在receive EUR吗？那不应该就是 算HKD的 swap fixed rate吗

老师，我有个道德问题请教一下，如果A投资经理邀请B投资经理一起去见A的客户，对于客户的投资风险承受能力及推介适当性需要谁来清楚了解，仅A？还是A和B都需要清楚？

老师能讲讲第三题中的reduced form model吗？它又是什么

为什么都是求g–spread，一个可以直接用spot rate，一个还得去求ytm

做题那里有问题，没办法问答了。请问一下commodity为什么可以降低通胀的风险敞口，还是不太理解。

请问除了cdo和这题说的rmbs外，还有哪些是分层的

关于CDS的Price， 一个公司A的CDS spread 是5%，另一个公司B的CDS spread是1%, 久期都是1， 标准保费是2%, A的upfront premium 5-2=3, price 是100-3=97， B的upfront premium是1-2=-1, price是100-（-1）=101, 多交保费的价格97，少交保费的价格是101， 少交保费的CDS price反而大于多交保费的CDS price,这合理吗？这怎么能合理的说服自己的大脑并记下来？