可否解释一下第3问，为什么私募债基金经理业绩区分度不大有可能预示着相关投资的风险问题？

这题为什么C不对？

老师，可以再解释一下为什么delta和put option是负相关的关系吗。我的理解是，delta是put option的变动除以资产价格的变动。如果资产价格变动大，那put option的变动也大，他们应该是同向的关系吖？

这个题目具体考的是什么？没看懂

第二題可以回答加入warrant 嗎？

请问这个题的相关系数检验是不是就是独立检验？如果是，这个是非参数检验吗

当信用利差exceedingly high, 意味着违约风险高，不应该买入High yield bond或者corp bond；同时spread high, 也意味着high yield bond 或者corp bond价格低，可以抄底。 那么我该怎么判断这道题到底应该从信用风险角度还是价格角度来选择答案呢？ （话说我配置bond就是为了相对稳定的收益啊，为什么会像配置股票一样考虑价格要抄底...）

为什么 Tax Burden 越高税率越低？

老师，一、是不是这种题目，表格里第一列都是截距和自变量X。第二列是截距、自变量两对应系数的值，也就是截距和斜率的值？二、为什么要把自变量X放在截距下面，而不是把斜率这个名词等在截距下面？

第一问，为什么不需要把股利减去，在这个equity index中，投资人不是也会拿到股利吗