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其为了追求更高的主动收益,就通过把主动份额加倍的方式提高组合的主动风险,(而他希望组合的主动风险和主动收益能够有线性关系的提升。)但实际上这是不太可能实现的。主动份额反映组合与指数成份股的偏离程度,偏离程度越高也会对应着更高的交易成本,而这部分成本会直接影响到组合的收益,进而导致在计算information ratio的分子时超额收益的下降,最终导致更低的IR。——第五题其他2个选项为什么不会受到影响呢?
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