老师好，第2题策略 1 在为未来负债提供资金（现金流量方面更好的可预测性）和降低基金的国内债券投资组合和股票投资组合之间的相关性（更好的分散化）方面优于策略 2，这个解析不太理解

老师好，equity method下投资收益直接记为gain，导致equity增加，如何使B/S平衡？谢谢！

为什么积极权重和IC BR负相关了？如何理解？

为什么看涨期权无套利模型建立组合的第二步骤是v0=v1(down)选的是跌的而非涨的？

薪酬费用和相应current liability 为什么是在vest后确认？在交割后撤除？而不是在grant后确认，在vest后撤销？

请问题干股指期货tick size 0.5在这里哪里体现？

manager B 的factor return 0.2 x 0.20% + 0.05x 0.35% + 0.0 x 0.60% = - 0.025% 为什么没有考虑在active return里？

老师，从哪看出来建立cme第一步expectation needed是在题干里已知的？

问一个关于实务方面的问题，基本面分析或多或少会带有主观判断，量化偏向于价量信息，真实情况下会不会先用基本面分析数据，然后基于真实的数据做量化模型用于回测，结合两者的优点，剔除两者的缺点，找到基本面分析和量化分析之间的差异用于修正可能存在的错误？

老师好，这道题我有些没太理解，麻烦详细讲解