如果是说客户分散说明公司稳定性较好，那么若该公司拥有占股较大的大客户，能不能认为说是因为该公司经营状态较好比较稳定所以才会有大客户去投资？这个想法有错误吗？如果这样也说得过去，那么对于根据客户来判断公司的状况就要具体问题具体分析了吧？

老师，我看不太懂，求详解

Long call 和 short put ,如果执行价格一样，那么他们的盈亏平衡点是不一样的，所以在横轴不会重合，那这个C-P就不等于forward 了，怎么解释？比如执行价80，期权费4元，那么long call 盈亏平衡点为84,而short put 盈亏平衡点为76

effective duration 的计算过程中, 哪里体现了假设平行移动? 请老师 [举例子] [计算] 说明下, 谢谢

26题，答案是c我认为给错了，因为是双尾检验。所以显著性水平是0.025.但又不能选a.a措辞不对

按照老师的讲课思路，求r是通过截图一红色框中的内容，终值FV是：4230+2061=6291 但接下来的讲解，如截图二红色框所示，终值FV变成了：FV=8000 请问这里终值是取 6291还是 8000？

老师您好, 请问: 1. effective duration 的计算过程中, 哪里体现了假设平行移动? 2. 计算有效久期的公式中的y时指的是YTM吧? 3. 如果y是YTM的话, 那如果我不持有至到期, 或者行权等等, 那又怎么解释? 4. 为什么不用无套利定价的每期一个spot rate来折现呢?如果是那样的话, 那么对于单个债券而言, 每一期的现金流都用spot rate, 那我也不能假设是平行移动啊? 如果是YTM的话, 至于我这个到期日相等的YTM才会对我产生影响, 那此时我就看curve上的一个点就可以了. 所以这两种方式矛盾吗? 谢谢!

老师，换股并购到底怎么个操作？简单举例说下可以吗？ A增发新股换B的股票。然后A持有B的，B持有A的，A持有100%B的所以并购了，所以B持有的A公司股票就会波动了，对吧…

老师 这里 计算的第一步 是什么 ， 这个没有明白。。。 第一步计算机的按哪里？

老师好，原版书课后题90页第16题说 独立的浮动汇率不是理想化货币政策的条件，原因是什么 求解。