根据讲课的视频中ETFs与mutual funds的对比那一块的内容。ETFs被认为会产生dividends并分配给投资者，而mutual fund生产的利益会被直接再投入到投资中。这与此题的讲解不是完全相反吗？

risk-adjusted 是不是暗示应该选充分分散风险 或者说和系统性风险有关的指标？

对于misconduct课后练习第三题，请问这种类型的欺骗是misconduct也是misrepresentation吗？如果选项有misconduct又有misrepresentation，应该选哪个？

For a distribution of 2,000 observations with finite variance, sample mean of 10.0%, and standard deviation of 4.0%, what is the minimum number of obser- vations that will lie within 8.0% around the mean according to Chebyshev's Inequality? A 720 B 1,500 C 1,680

老师你好，PPT上56页的问题第一题我不太明白 如果用short call来hedge手里的股票，只是把执行价右端变成平行线，也就是左边的下行风险没有被对冲掉 但是题目中有说到六个月后可能会有价格大幅下降的可能性，那么左边的价格下降没被对冲掉呀？

一、图片中第一题答案C为什么不对？没有tax自然就不能用tax saving来提升价值了啊？ 二、图片第三题答案是C，但我计算是14%，不知错在那里？能否讲解计算过程，谢谢

我能不能这么理解：Z是normal distribution正态分布,服从（u，方差） 标准正态分布standard normail distribution 是特例的标准化正态分布，服从（0，1）？

请问F检验查表这里是不是讲错了，应该是横轴分子；纵轴分母吧？

同问c为什么错误

书上有说cash return on asset ratio吗 怎么没找到呢