1.durations of all option-free bond are positive 为什么？ 2.由修正久期公式推算出money duration公式（-D*P*dertaY），但最后例题中为什么就没有成dertaY？因为per100就涵盖这个意思了么？

请问第3题的net income为什么是930，JVC的NI不要按比例并入C公司的Equity income么？

麻烦老师详细解答下第四题的三个选项

老师，这里能够解释一下average rate的定义吗？我有些忘了。。

我记得老师说过并购可以因为diversity 降低风险，为什么解析里面说购买自己家公司的股票降低不了

第3题B问题：不应该是用标准化的那个公式来求概率吗？为什么答案用的是Z-value求概率呢？

你好，原版书后题第104页第13题，关于期权市场价值高这里，和费用有什么关系呢

这个Optimization 的方法只是模拟了指数的贝塔，即风险水平和指数一致，如何能保证期构建的组合期望收益E（R）也和指数一致呢？

31题，看了答案也还是不会，他的整个解题思路

第28题，c选项是怎么得出来的