Notes module 38.5 38.6第二题。题目问的是BSM模型的前提假设。但老师课上说到，标的资产的价值是对数正态分布的，回报率是一般正态分布的。（虽然也有说回报率是对数正态分布的情况，但这是假设回报率为p1/p0）。然而我觉得选项A是属于【可以放宽】的假设，也就是通过除以e^(δ*T)来应对存在分红的股票。故此处选择A较选择B更为合适（正如老师课上所说，选项B的说法，存在争议）

请问cost push inflation的表现 不就是stagflation吗（As左移 price level拉高 output减少） 那么第38题的答案中为何同时出现他俩 有什么区别吗

这题没看懂，题干不是说在承销新公司债券的时候，以下哪种可以使用矩阵估值吗？ C选项怎么不对，不是说基于国债的YTM来估新债的YTM吗？ A选项是说，高于benchmark的利差，就是估出的YTM和benchmark的差值呗。

请问这个从卖方收到预售票，对于卖方而言，不应该是预收账款吗？

为何是19-3，6+4？

瑞幸通过做空赚钱的原理

老师你好，视频中讲解的通过久期调整组合那里，视频中说“利率上升，价格下降，这是不好的，bond持有者希望价格下降的少一点”这句话怎么理解？我理解的是bond持有者相当于把钱投资出去，那么利率上升就是好事啊。

视频讲解时的声音好小呀 我在电脑上已经开最大的声音了 还是很小 其他老师讲解题目时 是没有这种情况的。

如图，紫色划线部分：dominance是在强调两个资产的特征相同，但这里加的risk free到底有什么含义？和收益率和coupon rate哪个挂钩？

我记得好像这块讲过MBS也可以看成一种调convexity的工具，但我找不到位置了，能帮我找下在哪块吗？