老师好，这道题为什么选C？

老师 这一题假设有 COGS 的话，COGS对应 2015年的inventory, 属于 non-monetary ，B/S科目，那难道用150/150 to adjust ？还是就算成I/S科目，用 150/125 去调整呢？

单老师好，我在推导的时候发现DD和BPV成相反数了，请老师指教

老师可否对即期利率再进行一下说明讲解，我印象中由零息债券计算出来的YTM就是即期利率，这个是为什么？即期利率不是现在的市场利率吗？

嵌入和不嵌入麻烦老师在解释一下

老师，第二题没看懂，能不能给翻译一下题目的意思，并解释一下答案？

老师您好，这道题问least likely，书后答案是C，烦请您解释在A和C选项，特别是C选项我记得老师讲过hedonic pricing可以缓解substituion bias，为什么这道题还选了C呢？

延迟债券一般不会折价发行吗。。。

为什么price level的上升会导致SRAS shift 而不是move along呢？

老师视屏里讲的optimal portfolio是EF和Indifference curve的切点。怎么出来了CML