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为什么高峰等价于肥尾呢?这里有一个前提条件,“所要研究的分布”与“正态分布”的方差相同(截图汇最后有一个“same variance”信息),即两组数据通过方差衡量出的离散程度相同。 若所要研究的分布为高峰,说明这组数据在靠近均值的部分数据多,分布比较集中。为了保证总体的离散程度相同,则在远离均值的地方分布必须比较松散,即极值出现的可能性比较高,所以会出现“肥尾”的现象。 同理,当所研究的分布与正态分布的方差相同时,如果所要研究的分布为低峰,说明靠近均值的部分数据少,分布比较松散。为了保证总体的离散程度相同,则在远离均值的地方分布必须比较紧密,即极值出现的可能性要比较低,所以会出现“瘦尾”的现象。以上内容我都理解。但是 1,为什么portfolio3的方差和正态分布是相同的?2,为什么不用结合偏度一起考虑?
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- 这两个的逻辑都很奇怪 sponsor薪资和业绩挂钩的话他会更用心选基金经理那么一类和二类错误都应该下降吧 monitor这个词是监控的意思 我觉得你很难监控一个没跟你签雇佣合同的基金经理的表现
- 想具体理解下打星号这个结论的推导过程 为什么收益率分布广了 cost低 为什么样本小 cost低 样本小不应该测不准吗?
- Q6,为啥要少抽失败的,少抽不就不能真实反应情况了吗?
- BG检验就是T检验吗?如果理解错误的话 T检验是什么?
- Q3:解析里面Team Purple’s conclusion (the externalities associated with human capital is the most important determinant in predicting the occurence of convergence) implies that the production function is a straight line, and is compatible with non-convergence.这段话中 externalities associated with human capital具体是什么?怎么得到the production function is a straight line这个结论呢?
- Effective duration和Effective convexiy的公式为什么不用modified duration和convexity的原本公式,而是和他们的近似的久期和突性的公式一致?
- Risk Budget and risk parity 第二道思考题,里面的Variance是不是完全是个冗余信息,给来误导的呀?









