图一 说研究宏观的equity risk premium时，用GGM方法其中的rm-rf 这个rm是计算得来的 而图二 说到capm研究具体公司的risk premium时 其中的rm是常数 即标普500的收益率 那为什么宏观不能用标普500呢

老师好，冲刺笔记关于执行落差 in basis points 这里，写的是每个部分的成本占理论总成本的比例，而 理论总成本不应该是10000股*30=300000吗？为什么例题里面用的39600？

老师，这题选项中的market portfolio和optimal risky portfolio是同一个东西吗？

老师，两基金分离定律和同质化假设的内容是不是相似度很高？ 都是指投资者只在投资两种资产：无风险资产和optimal portofolio of risky asset. 解题时方便起见能将两者等同吗？

DB中frozenPlan能否详细解释下与流动性需求关系呢

为什么derivative-overlay的NP计算公式，要除以100

HKD/GBP spot rate是12.461，6个月的rate是12.65，GBP不是升值吗？为什么视频说GBP贬值？ 另外此例题能用文字解释一下吗？感谢

两个题目说的都是price-weighted，为什么图二的股份数不一样也不用调呢？300≠2000啊

可以再说说A吗？还不是特别理解

上半场用单利，下半场用复利，笑死😆