老师你好，call option 和put option的等价公式怎么推导的我一直没明白，我记得还有call option on bond ,put option on bond,这是一样的吗？

不能同时投一个项目，还是只要A投过了，B就不能投？ 前者其实A转给B也没违规呀，转给B了A就没有了 即使是转了也算违规，也可以找第三方PE公司接手再买回来，也可以实现利益转移啊，请老师解释实务中是否也是这么做的？ 虽不涉及考试，毕竟考试也是为了实务，请老师回答谢谢

讲义写的是IFRS下，I/S的periodic pension cost可以以多行列式，但是韩霄老师说作为一项pension expense列式，真实情况是怎样的？ 是CSC,PSC,Int cost,Int income四项都列式嘛

麻烦老师解释下例6-7，没看懂解释，以及为什么这题不选A？广泛应用算法交易不能提升市场有效性么？

请问老师，画圈的题目怎么解释？

老师，上一个问题拍的图不对，我重问下… DCF2阶段，n时点sell。计算TVn用NOIn+1/termial cap rate，然后把计算出来的MV折回0用的r是用terminal cap rate+g？

请问老师,这里说“新古典增长理论的发达国家和发展中国家之间的人均收入应趋于一致”，这样说是不是有问题？我觉得应该是他们人均收入的增长率应趋于一致？

请问这三个互换credit的高低怎么理解

老师，two stage model算V，把MV折回用的折现率跟第一阶段NOI折回用的折现率一样？是不是不一样。MV是第二阶段CF，要用第二阶段的r对不对。

随售权，接手的PE岂不是要买100%的股权了？谁还愿意买啊？