老师，您好！Exhibit 3这张表格对应的知识点，特别是这个公式:IC=2（%correct）-1，没有讲到。麻烦老师能不能对这个知识点在这里做比较详细的补充啊？谢谢了！

老师，您好！关于IR的知识点。讲义上老师这么讲的：先引入了一级学的CML线，因为不管是 borrow还是lend，sharpe ratio做为CML线的斜率是不变的。从而引出了，改变benchmark的权重，information ratio不变，也就是这道题中statement2中所说的。但对于statement 1，追加现金或杠杆对information ratio的影响，上课时，老师没有特别讲到。老师能不能在这里比较详细的补充一下？谢谢了！

老师，您好！这道题的知识点好像在讲 COVt [ Pt+1,s-1 mt,1]<0这个知识点，但这个协方差是直接做为价格出现的。又好像在讲股票是一个 bad consumption hedge 但这里是做为折现率出现的。而题目中说 value 与 utility 之间是负相关，从而说对risk premium 的影响，完全没搞懂之间的逻辑是什么？

老师，原版书课后题reading16第26题，在consolidation下计算long term debt to equity，为什么是1000/1750，分母1750怎么算出来的？

老师，财务原版书课后习题reading16第五题，为什么partial goodwill 下的equity会比full goodwill的equity小呢？怎么去理解啊

什么是present value。按答案来看是p0。HPY=p1-p0/p0。可是按照我的理解to be received 应该是p1啊

请问在长期进行财政政策为什么在G增大的同时要减少T？

老师，我算出来是3.69%，答案是B，帮忙解释一下，谢谢

请问t检验的SE为什么是这个呢

请问为什么t分布的SE是根号下1-r方除n-2呢，就是图里那个，能给简单说明一下么