老师你好n这个题目说required return 是基于短期国债和短期国债确定的ERP，那为什么说ERP不变？ERP不应该是rm-rf，rf也是偏大的短期国债。然后在通过比较rf和贝塔×rf两者的差值，确定required return的偏大偏小

前导课中的例子不太现实吧? 一般都是bid price > ask price

图中，uncovered interest rate parity 不等式成立的条件，还需要 ry 约等于0 吧？

BOP是什么的缩写

题目问的是小y的影响，那如果看公式的话，是不是Δ%L对Δ%y没有作用？，对Δ%L有副作用，是这样吗？

请问这题没有说要算FXr吧？为什么不算FXn？

16题，residuals from the regression 是什么意思？17题，为什么选c？解释没看懂

第12题问的是什么意思

请问在这里MF模型中，紧缩货币政策会让r增加，然后货币升值，但是在讲IRP的时候，也有一个·r增加，货币贬值的原理。一般回答问题的话，是遵从哪个？MF的话就相对短期，IRP的原理就是长期一点，等外国投资者回去之后，货币贬值

这个汇率调整别的老师讲的是除以开始的，乘以后面的，这个老师讲的怎么不一样呢