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CFA一级
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老师，short sell the underlying bond to get S0,Invest S0 at the risk-free rate怎么理解，因为要套利，所以低买高卖，forward低所以long forward，现在高所以要现在卖，那现在我手里没有货啊，怎么short呢，课上老师说存银行S0，但这个S0是short underlying bond得到的，但是我手里起初就是想买这个东西再卖掉赚钱，所以一开始我是没有这东西的啊，未来我才会通过forward买进，那现在怎么short出来钱呢，空手就能搞出S0投资到银行么。麻烦老师解释一下， 正向的cash-and-carry我理解，是贷款出来买，但是这个反向的想不通
已回答我觉得也是violate performance presentation 的。因为如果不遵守GIPS 至少也要做到的那四条里面，第四条就是要求maintain data and records
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精品问答
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