讲的啥玩意儿？？？portfolio的VAR公式，书上明确写了是不需要乘以weight的。我特地翻书出来看的。第四本书，第67页写的。按照书上的公式算，算出来的答案应该是A，4.6附近。这38题的讲解视频真是拍的有够差的！自相矛盾的，公式写错的。找人重拍吧……浪费我时间

这个视频又有自相矛盾的地方，在解释B选项的时候，说把alpha从小到大排列，选前面几个，说C的时候又说把alpha从大到小排列，选前面几个……那到底从小到大还是从大到小？我个人觉得符合逻辑的是从大到小……但是一个讲解视频能说到自相矛盾我也是醉了

这里的E(Ri)里面的excess rate具体是什么意思，看晕了

下半方差不是除以N-1吗？

15million 是现货价格，做多了60个期货合约，每个期货合约跌了5个点，每个期货合约共损失5*250刀，但一共有60个合约，这个initial margin 的10000刀是单个合约的，还是60个合约的？balance 和 maintenance margin 的比较也是单个合约的比较？

答案c还是有点不大清楚什么意思

15 million 和 long 60 contracts 这两个条件是什么意思，干嘛的？

你这题的解法说算标准差的时候用减法，和前面这题一模一样的东西，但是前面那题是用加法？请问，你们这个解法为什么是自相矛盾的？一会加一会减？

我这里 不能理解了！！后面有一题，说因为asset和liability的关系是相反的，所以即使给出的相关系数是正的，在算标准差点时候也要用-2*correlation*asset*liablity*σasset*σliability。这里莫名又变成+2*correlation*asset*liablity*σasset*σliability。这不是自相矛盾吗？我就是看了这道题，后面那题做错了！！

cml的点在sml上的点不一定在Cml上说的不是很清楚