A哪里错了

A company wants to borrow $10 million for 90 days starting in one year. To hedge the interest rate risk of the future borrowing, the company enters into a forward rate agreement (FRA) where the company will pay a fixed rate, R(k), of 5.0%. The FRA cash settles in one year; i.e., in advance (T=1.0) not in arrears (T=1.25). All rates are expressed with quarterly compounding. If the actual 90-day LIBOR observed one year forward turns out to be 6.0%, what is the cash flow settlement by the company under the FRA?老师这道题我可以这么理解吗：今天T0时刻这家公司进入了一个约定为未来1年后固定利率为5%的为期90天（0.25年）的远期合约，T2为合约到期时间，T1为提前结束/实际持有的时间。如果T1时，90天的年化浮动利率为6%，那么T1时刻的远期结算的现金流/payoff为多少？

老师想问一下分子$10 MM×(6.0%－5.0%)×0.25=$25,000这里，乘0.25是因为合约是FRA1-1.25，合约时长时0.25年吗？

不是说coupon都是付给bank吗？6个月时coupon付给bank，不存在说0-3银行拿不到coupon啊。老师能仔细再说一下吗？这个点从基础班就一直没理解。

是不是可以理解为margin （collateral）都算在asset部分，不管保证金是否实际消耗，都从asset账户中增减？

the most popular approach is the Hill estimator?怎么理解？

B是不是也对？美国自从出了EGRRCPA后就变保守，要不断举证该银行有问题才能说这个银行存在问题，因此存在延迟？

讲义中没有说这个。但理解上，巴三不是应该控资本风险，不是应该更乐意看到银行的资本充足率保持在高水平？那如果是保持在高水平，不是应该选择一个高的触发比率，使得更容易补充资本？这里答案却是保护投资者，这和纳入巴三监管资本有什么关系？

请问下频率的话是哪几类频率高？

这个题我不太理解老师讲的，sell call如果汇率低于1.07，将不会行权，公司将得到权利金，payoff应该是C，为什么老师讲的收益会是S-1.07+C？另外sell call的损益图应该不是老师画的那个吧，老师画的应该是Sell put的损益图把