第二条假设没有听太懂，需要再解释一下。 如果假设无风险利率不变，同时票息率本身就是固定的，如果这两个都不变，债券的价格就不会有波动，所以就不用定价了？？？

没有懂偏低利率第一条：资本要求低，为什么导致利率偏低

为什么repo结束的时候，AI要✖️（1-haircut）

当我long basis的时候也就是持有资产并卖出futures，此时basis变大我benefit。那采用stack and roll策略时，也是持有并卖出期货，为什么此时basis变大，它就会loss？

Economic capital is often less than regulatory capital 一般经济资本小于监管资本 为什么？

没懂怎么让损失最小化的

麻烦老师总结一下repo的整个过程和相关费用的计算

删除如何判断是右偏？

为啥无风险资产的系统性风险（贝塔）等于0

这里T检验的自由度取多少？