请问77题Foward value那个公式之前有讲到过吗？

请问72题老师为什么说long futures的收益是St-K，short futures 的收益是K-St呢，这两个不是long call 和long put 的payoff吗？

请教老师，在计算CF时， 假定某债券的息票率为8%，债券期限为18年零4个月。为了计算转换因子，假定债券的期限为18年零3个月。将所有息票支付的现金流以年率（半年复利一次）贴现到3个月后的时间上，债券价格为，下图第二个公式 =====3个月的利率为（√1.03-1）*2，即2.9778%。 这个是怎么计算出来的呢？ 年利率6%，3个月的利率1.5%，可以这么算么？ 或者 按着 （1＋6%）=（1＋R/4）的四次方呢？ 谢谢

请问老师计算raroc的时候transfer price什么时候需要加回？

感觉在libor 和sofr这块好混乱啊，在基础班的时候老师说LIBOR不能反映各个企业的credit risk，而sofr因为递交了抵押物，因此能更好的反应不同的风险；而在百题的时候又说，sofr是个无风险利率，不能反映各自不同的特点，libor可以，到底哪个正确呢？好晕啊

老师您好，请问A图中0.5时刻的1是怎么计算的？

老师，这题为什么不能先用价格算出ud，然后再求出P

请问老师为什么这道题选择A，我选择的B 既然 lease rate > risk-free rate, 那么forward 就会小于Spot 市场倾向于 backwardation, forward 在backwardation 是向上的 我选择的是upward-sloping

案例 不是说 好的利率为lending和融资提供基准嘛？

这道题B为什么不对