在算组合var的时候，duration是怎么计算的，这个组合var的公式是怎么来的

请问助教老师解答的但分母是：per unit of risk of obtaining excess returns，即excess return的标准差。是TEV。怎么理解

请问在拆迁吗？

还是不理解scale为什么这么做？sigma表示风险，IC是相关系数也表示风险，为什么乘在一起就成一个return的概念了？

为什么股价上升 return下降？之前讲杠杆效应的时候讲的是股价下降，return下降

实物交割不是需要去市场上购买标的资产然后进行赔付嘛

笔记里明明D+C的结果是小于exactprice的呀（当利率上升到7%的时候）为什么图形里还是D+C最大？？？

请问怎么理解越细，对var没有什么减少呢

请问var求和的意义是

请问这里如何理解E(x1)等于pi1，E(x1x2)=p1p2,谢谢