零息债券的价格比复习债券的价格低，为什么不考虑这部钱的在投资收益？而讲解中只考虑了付息的在投资

公式的分母是Δy，这里的分子对应的是利率上升40BP和利率下降40BP的价格，那Δy为什么不是80BP？？？

这里的计算为什么有1/4？听不懂老师讲的原因

这里的危机还是指的是美国的安然事件吗？

cluster in cds market与default risk 有什么关系

cds的trigger是market price of bond collapse。判断对错和原因。

复习阶段的课程我们有授权吗？

这个图上是左偏，左边代表profit，那不是profit出现的概率高了吗？怎么理解这个图呢？

题目上说是75天之前支付的coupon，那0时期到75天不是105天，图二的75为什么不是105天？

老师请问gap option和barrier option有什么区别呀？听起来都是有两个价格执行价格和触发条件价格不一样形成的