天堂之歌

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鸡同学2023-11-21 02:52:45

Alpha的构成包含资产配置和个股选择以及无法被解释得残差项,残差项内就包含一部分运气成分。可是为什么A不对呢?

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回答(1)

最佳

苏学科2023-11-21 16:58:24

同学你好,这里的残差一般我们这个课程里是不考虑的
因为我们的重点是阿尔法的理解和计算,他就是衡量基金经理能力的指标,相较于benchmark是否比他高,至于里面的残差一般来说是很小很小的,可以忽略不计。如果纯纯靠运气,那么跟benchmark 比较的意义就不大了

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