飘同学2022-11-23 14:16:14
飘同学老师麻烦讲解下谢谢
回答（1）
最佳
杨玲琪2022-11-24 17:56:04
杨玲琪同学你好，
这道题考察的应该是债券法计算违约概率。给到的是1年期零息债，给了市场价格和无风险利率，所以可以用精确法计算。题目假设的是连续复利，所以到期考虑违约与不违约情况下的现金流为PD*0*2000000+(1-PD)*2000000，按无风险利率折现为：(1-PD)*2000000*e^(-3%*1)，市场实际价格是2000000*0.75，令两者相等，可以计算出PD=22.7%。
希望能解答你的疑惑，加油！
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片