POINT2022-04-24 12:47:39
POINT请问一下老师 是不是在计算distance to default 的时候可以是无风险利率也可以是asset return 但是在计算equity和debt公式中ke^-rT中这个r只能用无风险利率表示payoff of a riskless bond
回答（1）
Jenny2022-04-25 11:00:01
Jenny同学你好，你理解的是完全正确的，棒！
只有d1，d2涉及asset return，
当计算physical pd时，求解d2 中的r 为 asset return；
当计算risk neutral PD时，求解d2 中的r 为rf。
除了d1和d2以外的公式的部分的k折现用的是rf。
感谢正在备考中乘风破浪的您来提问~如果您对回复满意可【点赞】鼓励您和Jenny更加优秀，您的声音是我们前进的动力，祝您生活与学习愉快!~
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片