天堂之歌

听歌而来,送我踏青云〜

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王同学2020-11-11 14:03:24

老师可以解释一下这几个mapping的区别吗

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回答(1)

Crystal2020-11-12 19:56:34

principle :只考虑到期时间maturity,不考虑coupon,只考虑本金。
duration:只考虑组合的平均duration,其中考虑coupon,考虑本金
cash flow:每一期的现金流都要考虑。还可能考虑利率与利率之间的相关系数。考虑利率之间的相关系数,那么就是diversified cash flow mapping,如果默认相关系数是等于1的,那么就是undiversified cash flow mapping

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