Cindy2022-08-03 21:23:49

同学你好，
EL好算一点，直接套公式，EL=PD*LGD*EAD,这里，PD=0.5%，回收率是40%，LGD就是60%，EAD是1million，3者连乘就是EL，等于9000
至于方差，答案给出的这个式子直接用数字带入的，不够直观，同学可以看下讲义方差的计算公式，很好理解的
贷款是否发生违约，无非就两种情况，发生或者不发生，这是一个两点事件，回忆第二门课，对于这类分布，方差都等于P*(1-P),这里的P就是贷款发生违约的概率， 即PD，接着，将贷款的违约损失率和敞口金额一起乘进去，就得到方差了，等于PD*(1-PD)*LGD*EAD，同样的到这一步就是直接带数字了
标准差在此基础上开根号即可
不用带答案给出的公式，带下面这个讲义中给出的公式，这个才是原版公式，答案给出的公式不够直观，而且带入的EAD是用1带入的，……