姚同学2021-09-27 20:58:46
姚同学为什么美式期权在不提前执行的情况下可以视作futures并用期货定价公式定价？美式期权不提前执行，不代表最后一定会执行啊
回答（1）
Adam2021-09-28 10:21:51
Adam同学你好，你的理解是可以的
美式期权无红利，不会提前行权，所以就是到期判断行不行权。
所以这就和远期和期货类似，区别在于，期权行权是有“概率”的，所以我们在原本的期货和远期公式上进行“概率”的调整
- 评论（0）
- 追问（2）
- 追问
-
在推导有分红的美式期权提前执行条件时，为什么课上老师说不提前执行就可以当成是远期了呢（见附图）？也没有经过概率调整啊
- 追答
-
同学你好，
之前我回答的是“call”的价值公示，也是在远期的基础上进行概率的调整。
下次请附上图片。
老师这里是在分析分红的条件。
如果不提前行权，就意味着到期行权。到期行权就是“远期啊”
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片