Mingchen2021-09-06 19:28:15
Mingchen为什么一年期利率只受2年期关键利率影响，十五年利率只受10年期关键利率影响？0.8和0.2是怎么来的？
回答（1）
Adam2021-09-07 13:56:39
Adam同学你好，
1：即期利率是：1年、3年、5年、9 年、15年。
2：关键利率是：2年、5年、10年。
某个关键利率对相邻的关键利率影响为零，对二者之间的即期利率影响是线性递减的。。
2年期关键利率是第一个关键利率，对其前面的即期利率影响恒为1。意味着关键利率上升1bp，即期利率也上升1bp【因为前面没有关键利率】
10年期关键利率是最后一个关键利率，对其后面的即期利率影响恒为1。意味着关键利率上升1bp，即期利率也上升1bp【因为后面没有关键利率】
至于0.8和0.2如下。
当5年期关键利率上升1时，由于线性递减，9年即期利率上升0.2.
当10年期关键利率上升1时，由于线性递减，9年即期利率上升0.8.
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片