Adam2021-06-07 13:10:42

同学你好，
交易风险（Transaction Risk）是与应收和应付款项相关的风险。例如，考虑一家从南非进口商品并以南非兰特支付货款的英国公司。它会受到GBPZAR汇率变动带来的风险。如果ZAR兑英镑走强，由于它必须购买ZAR以支付供应商，因而其利润将受到影响。（指非预料的汇率变化能够对企业应收账款和应付债务等尚未实现的且未套期保值的未来的交易现金流的价值产生影响的程度。）、
主要存在以下情况：1)跨国公司在国际市场上赊销或者赊购商品或劳务时发生应收应付外币账款:2)跨国公司在国际资金市场上借入或者贷出外币资金;3)企业在外汇市场上进行远期外汇交易时，由于未曾预料到的外汇波动对企业未来现金流造成损失。
交易风险往往能够比较容易地通过会计系统加以测算。

经济风险是指汇率变动之后，企业进口商品以及销往不同国家的商品的相对价格也会发生相应的变化，从而影响到企业在国际贸易竞争中的竞争力水平，甚至影响到企业所面临的经营环境和未来的发展前景，进而能够影响到企业未来现金流的现值的大小。（经济风险是指企业未来的现金流受到汇率变动影响的风险。例如，一家在巴西销售以美元计价的软件的美国公司没有交易风险。然而，该公司确实存在经济风险（Economic Risk）。如果巴西雷亚尔（BRL）相对于美元贬值，该公司在巴西的客户将发现其软件更加昂贵。从而造成市场对软件的需求减少，或公司发现有必要降低软件在巴西销售时的美元价格。经济风险比交易风险或折算风险更难量化。）