Adam2020-10-12 18:13:09

同学你好，
成长型银行的Arisk分析师对一家大型制造公司的贷款风险感到担忧，这家公司正在失去其行业的重要市场份额。分析师考虑使用不同的信用风险转移机制，包括信用违约互换，来管理这种风险。所以为什么用CDS来管理这种风险呢
    A.它们量化了制造公司的违约风险，并允许银行实时监控这种风险的变化。
    B.他们提供了一份协议，定期重估贷款，并转移任何净值变化。
    C.他们要求制造公司在更早的时间点全额偿还贷款。
    D.它们允许银行用对其他制造企业的贷款敞口来抵消对该公司的敞口。

CDS(信用违约互换)是一种信用衍生品（你可以理解为一种保险），它量化公司的违约风险，并允许银行实时监控公司违约风险的变化。这是对信用评级的改进，信用评级只定期更新对公司违约风险的评估。
B不正确。这是按逐日盯市或保证金的一个特征。是在期货里的
C不正确。这是合约终止/看跌期权的一个例子。
D错误。信用违约互换不利用对其他交易对手的贷款风险提供抵消。
一个单独的转移机制，净额结算，可用于抵消对同一交易对手的负和正风险，但这里也没有说净额结算。