王同学2020-09-13 17:49:34
王同学请问老师，这道题为什么这么做?为什么98.47乘以的是0.01 而不是0.0001?为什么对冲的时候是看△p?整个计算式子可以详细讲讲嘛？😳
回答（1）
Adam2020-09-14 10:17:43
Adam同学你好，这题不是在算DV01。
这里是百元报价法。每100面值的价格是98.47。
每1面值的价格是98.47/100=0.9847。
100,000面值的价格是0.9847*100000.
对冲的基本原理就是对冲价格变动的风险。如下
- 评论（0）
- 追问（6）
- 追问
-
久期为什么是4.8和6.2
- 追答
-
给了预期的久期，那么就优先利用预期的久期。
因为对冲的是未来的变动，利用预期的未来的久期更能提高对冲的有效性呀。
- 追问
-
模型风险是操作风险嘛？
- 追答
-
是的
- 追问
-
为什么远期价格等于看涨期权-看跌期权?
- 追答
-
同学你好，根据买卖权平价公式：
p+s=c+PVK
c-p=s-PVK
其中s-PVK，正是远期价格公式
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片