请问，OLS方法，那个求斜率的公式，会使误差项的平方和最小么？怎么没有数学理论推导呀

老师好，上午case题 （1）2015 Q3 A ii 题干里提到用的是enhanced-indexing strategy ，那key rate duration作为primary risk factor 应该与index保持一致吧。若不一致，算是违反mandate 吧？ （2）2013 Q8 D问 根据公式：P差值= - D*y差值 + 1/2*convexity*(y差值)^2 ，liability 的convexity更小，那liability 减少的量不也应该更少么？答案为什么是liability 减少的量比asset 减少的量多？ （3）2013 Q9 B问 题干里只提到spread 会tighten，为什么答案里说yield curve会上移？

老师好，上午case题 2017 Q9 （1）A问 答案提到higher average coupon所以higher reinvestment risk，是为什么？ （2）C问 multiple liability immunization时 为什么要保证asset portfolio里每个资产的duration要大于liability duration？不应该是小于么，这样保证asset先到期，就足够有钱偿还liability

没听懂那个CAPM公式为什么不是Ri,而是ERi. 说什么不能体现非系统性风险，只有系统风险，Ri会变，只能是预期的收益ERi.能否详细解释一下，实在没听懂。。

358页第17-19题请老师分别讲解一下，谢谢

C为什么不对呢

怎么求average呢

IFRS中，利润表没有remeasurement的吧

请教pooling method，韩霄老师说不考，这题就没思路了

IFRS下的费用计算，不应该是CSC加Int减discount rate*PBO吗