请问远期合约的delta是，就等于一，还是约等于一？（假设标的和现货相同，没有基差风险）

老师您好，29题，为例，股利问题，为何发行估计，股东总体财富不变，股票下降，标的资产价格下跌，put option 有好处？

老师，这道题我把两条直线的表达式都算出来，然后解方程组求交点，为啥和答案不一样呢？

老师，请问12年derivative的C问，答案中对于hedged的价值计算，为什么不是815*1322-（29.42-35.3）*3000，而是815*1322-35.3*3000，期权部分只是亏损了从29.2到35.3的部分呀

GIPS 第三十六题，如下图，为什么一定要加period-to-date return？只有1-，3-，5-year annualized return （a）不行么

想问一下。这一题我知道callable和putable各自都涨。但是为什么比bullet好老师没说啊。 题目假设的环境下 更陡峭利率 bullet不是同样有利吗。怎么能判断这两就比bullet好

16题 原文的portfolio包含corporate和government bond，A选项只包含corporate bonds，为什么是对的呢？

老师，第二题算2013的EP为什么additional net working capital只加到2012

老师，第2题怎么做

老师，第四题怎么算的 60.57是哪来的