Asset allocation框架里面这部分说有计算和例题，可以发给我看下吗

Positive roll yield,则forward rate（A/B）小于spot rate，本币是B，所以B贬值，外币A升值，则不用对冲持有外币的风险，为什么笔记是应该对冲吗？

这一题的trailing P/E，老师用书上公式（1-b)*(1+g)/(r-g),而答案直接用当前的股价除以当前的EPS，显然这两种计算得出的结果不同，请问应该用哪个公式计算？另外，到底什么时候用公式计算？什么时候用当前股价去计算？

这里的turnover是指哪个除以哪个？

老师你好，关于EAA，这样理解是否正确： 1.当算出来的NPV为正时，要选pmt的绝对值大的，因为相当于是它产生的现金流 2.如果NPV为负，选pmt绝对值小的，相当于是它的cost

你好，麻烦老师再解释下这道题，根据原文解释，不要自己意会

老师，这题为什么不能这么做

请老师介绍下，考试的时候，时间怎么分布？每个case或者每个题要用多少时间答完？

第三步中，起初R/E用什么rate来折算？

如果题目里给了MV of preferred stock算在EV里吗？