在carry trade中，为什么在陡峭的yield curve中要receive fixed而不是receive floating

这里的第二点说composite要包括equity, fixed income, and balanced accounts，而答案说的是要根据investment objectvies来定义composite。我感觉这两个好像说的不是同一个事情，题目描述的是要包括什么，而答案说的是根据什么来定义这个composite，就是我自己做这个题的时候看到第二点的描述不知道考点是什么，或者时候这个描述本身说包括这三类有什么问题吗？ 第三点说一定要包括cash，老师能解释下为什么一定要包括cash吗？

不是说要把业务推荐给客户让客户自己选择么？此处将客户信息推荐给另外的公司不违反confidentiality么？

麻烦老师讲解下 readIng17的第385页的example 4？

请老师讲解下reading 17的第381的案例题，这个是如何通过FX sawp实现对冲的？

这道题老师可以讲一下吗，不是很明白

这道题property c的剩余时间只有20年，不应该是算这20年的折现么？

原版书reading 17的377页的example 3的第5题，请老师讲解下？

这块不是讲保单质押融资吗？

原版书reading 17的第365页的example 2 的第1 和3题，怎么理解？