为什么 a decrease in share price will increase the expected return on the shares

请问老师，视频这里说误差项在自回归模型中天然相关，为什么还要再验r(error i，error i-1)是否为零，AR的假设残差无序列相关不是肯定会被违反吗？

表二应该是序列自相关问题而不是异方差。

为什么不直接卖这个房子，也有净利润？

所以MBS里只有Agency不需要信用增级，non- agency和CMBS都需要信用增级吗？ 另外subordination是次级吧？怎么信用增级？

B选项要怎么理解？CMO要分层所以不是直接由资产池构成？

老师您好，请问OAS大于等于小于0，对应的债券被低估合理高估这块儿怎么理解呢，有点看不懂，请您解释一下，谢谢！

02:08 为什么单期收益率不受到协方差项影响

可以解释一下c选项吗

为什么这个公司的假设是基于Exibit 1而不是基于第二段的内容呢？