老师，我之前问过一个问题，2016 q2笔答题这道题：all else holding equal 就convexity来说，fixed rate bond的convexity和floating rate bond的convexity哪一个更大？回答是.固定利率债券的convexity更大。第一，我想追问一下为什么？第二是，我之前在基础课或是讲义上（具体不记得了）记得上课讲过floating rate bond的convexity是大于fixed rate bond的convexity的，所以现在很混淆，想澄清一下。

Trimmed mean(去尾均值)和Winsorized mean（缩尾轮值）的说法是不是有问题。我查了资料，trimmed mean是去掉最高值和最低值，再计算平均值。Winsorized mean是用次高值和次低值去替代最高值和最低值，再计算平均值。感觉老师把trimmed mean的概念当做Winsorized mean了。

这道题如果让求total return每个股票要加上分红然后平均求变化率吗

completion overlay和rebalancing overlay啥区别

2012年真题的a'问，为什么要将28million拆出来计算，分别调整贝塔。如图三我的计算（.当前组合182乘以贝塔，加上期权乘以期权贝塔，等于目标组合价值154乘以目标组合的贝塔），可以合并为一步进行整体的计算吗？貌似也能算出正确答案

derivative overlay是什么

A 期权不也是一个远期合约吗？为什么不能用FP的公式来判断呢？

比如目前人民币和美元的汇率关系为1美元可兑换6.4人民币，按照CFA讲解中的表达应为USD:CNY=6.4或CNY/USD=6.4，但在实际中国外汇交易中心看到的汇率中间价的表达方式都是USD/CNY=6.4,这是为什么

如果用老考纲的算法，t刚好是发生在reset的时候，那浮动的部分直接按1计算吗？

什么是roll yield, roll yield正就是升贴水吗？