12023-09-17 13:32:21
1请问这个形成delta-neutral position怎么弄吗，能举个例子吗？让delta=0后，再做straddle，可是straddle本身不是有delta吗
回答（1）
Simon2023-09-18 09:27:36
Simon同学，上午好。使用straddle策略，这个策略本身就是delta=0的。
例如，long straddle，那么就是同时买入行权价相同的ATM call和ATM put，
那么ATM call 的delta=0.5，ATM put的delta=-0.5，二者正好相互抵消。策略整体的delta=0。
- 评论（0）
- 追问（2）
- 追问
-
公式上我懂了可是delta=0不应该是一条横线吗？为何图像上不是？
- 追答
-
下午好。因为图像不是delta，是股价和期权payoff的图像。无论股价上涨还是下跌，总有一个option可以行权赚钱，所以payoff是图像是“V”
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片