Chris Lan2022-05-19 09:57:59

同学您好
对于第19题
当建议V同学转换为plus account时，K同学是否违反了CFA协会的任何准则？
这种做法是不违规的，PlusAccount不适合buy and hold策略以及资金少于50000的客户。而V同学是actively管理的mutual fund，说明不是buy and hold策略，而且当V同学的资金量高于50000的时候，K同学才向他进行了推荐，并且向其解释了投资建议的费用和实施的费用，告诉他会70%的折扣，并且可以买卖成千上万的共同基金和信托，不用支付费用。再者披露了相关资料，所以推荐的PlusAccount是有勤勉尽责的基础的，而且也适合V同学，所以并不违规，因此这个题选A。
V每周交易，平均交易成本35，一年52周，因此毛估一下其每年的交易成本是35*52=1820。而使用PluaAccount，对于mutual fund的收费，前0-250000是按1%，而V的账户一共是50000，那就是按1%收费，因此正好收500，但由于最低年费是1000，所以最终要收1000的费用。节省了820的交易成本，如果按现在1000为基准，是超过70%的，但如果按1820为基准是没有超过的。这个题在这一点上没有特别说明。可能会造成误导，但根据解析的角度，他应该是以现在1000为基准来计算比例的。